Волна консолидации может спасти более мелкие банки США –

Давление на региональные и местные банки в США остается сильным. Поскольку финтех-технологии продолжают занимать свое место в финансовом секторе, а крупнейшие банки (с совокупными активами в 100 миллиардов долларов и более) сохраняют достаточный капитал для расширения, более мелкие банки рискуют потерять потребителей и доходы.

Федеральная резервная система определяет местные банки как учреждения с активами менее 10 миллиардов долларов, а региональные банки — как банки с общим объемом активов от 10 до 100 миллиардов долларов. По мнению бывшего управляющего Всемирного банка Ербола Орынбаева, ныне консультанта по финансовым услугам в США, эти более мелкие банки должны работать в значительно более крупных масштабах, чтобы оставаться конкурентоспособными и избежать банкротства.

Г-н Орынбаев говорит, что консолидация является ключом к достижению этой цели, и прогнозирует, что следующий год будет характеризоваться беспрецедентной волной консолидации в банковском секторе США.

Такой резкий рост числа слияний должен последовать за спадом активности банковских слияний и поглощений (M&A) в 2023 году, но г-н Орынбаев полагает, что в следующем году эта тенденция резко восстановится, поскольку банки будут вынуждены приспосабливаться к новой экономической среде.

Драйверы слияний и поглощений

Консолидация спасет небольшие региональные и местные банки от «надвигающейся рецессии», говорит г-н Орынбаев. Бывший вице-премьер-министр Казахстана указывает на нормативные изменения, стремление к масштабам и поиск цифровых возможностей как катализаторы прогнозируемой в следующем году волны слияний банков.

Заключение новых сделок предоставит более мелким банкам данные, ресурсы и капитал, необходимые для масштабирования их моделей и выживания в банковском кризисе, говорит г-н Орынбаев. Он предполагает, что первыми консолидируются местные банки и небольшие региональные банки.

Чтобы открыть новые потоки доходов, защитить существующие портфели активов и скорректировать стратегии кредитования, региональные и местные банки должны «принять экосистемную бизнес-модель», говорит г-н Орынбаев. Инвестиции в новые технологии, такие как искусственный интеллект и машинное обучениетак же хорошо как цифровизация продуктов, является ключевым моментом.

«Это требует значительного капитала и ресурсов, открывая банкам возможность изучать новые сделки. В настоящее время мы находимся на вершине волны новых технологий и инноваций, подрывающих банковский сектор, и более мелкие игроки на рынке должны идти в ногу с национальными банками», — говорит он.

По словам г-на Орынбаева, по мере того, как банки диверсифицируют свое предложение — объединяя нефинансовые услуги и продукты с финансовыми услугами, — консолидация может способствовать развитию важных стратегических партнерских отношений с поставщиками нефинансовых услуг и услуг, связанных с образом жизни, говорит г-н Орынбаев. Например, может все чаще возникать сотрудничество со страховыми, розничными, туристическими и телекоммуникационными компаниями.

2024 год все еще оставляет много «неизвестного»

Хотя консолидация предлагает региональным банкам стратегическое партнерство и объединение ресурсов, г-н Орынбаев говорит, что им нужна помощь со стороны более «активных» регуляторов. Нормативно-правовая поддержка консолидации может включать смягчение законодательства, например, повышение предела защиты депозитов или ужесточение правоприменения во избежание повторения Крах в стиле Банка Кремниевой долины– поясняет г-н Орынбаев.

По мнению Джона Каррена, управляющего директора MUFG Americas, пока банки ждут изменений в нормативно-правовой сфере, большие «неизвестности», сохраняющиеся в банковском секторе США, могут помешать полностью активизировать деятельность по слияниям и поглощениям в следующем году. «Это вопрос «когда», а не «если», — говорит г-н Карран, добавляя, что 2024 год может быть еще слишком ранним.

Исио Нельсон, управляющий директор по исследованиям BAI — организации, которая поддерживает лидеров финансовых услуг, — говорит, что в 2024 году условия в США останутся тяжелыми для слияний и поглощений. банки», — говорит он.

Меньшие банки могут консолидировать некоторые расходы, например, свои филиалы или сотрудников, а успешное слияние может позволить увеличить инвестиции в технологии. По словам г-на Нельсона, будь то замена ядра или цифровое усовершенствование, банки будут стремиться облегчить разделение затрат между сторонами слияния.

По словам г-на Нельсона, более крупные банки, вероятно, продолжат побеждать, в то время как более мелкие банки испытывают трудности. В частности, более крупные банки, которые уже инвестируют в цифровые технологии, имеют наилучшие шансы на успех.

«Инвестиции с точки зрения технологий или цифровых технологий — это не те инвестиции, которые окупаются через год или два; эти инвестиции окупятся через пять, шесть, семь лет. Банки, которые уже успешно это делают, теперь начинают это совершенствовать», — говорит г-н Нельсон.

Но эти банки, как правило, являются более крупными и лучше капитализированными, говорит г-н Орынбаев, который рассматривает слияния как ответ на потребности более мелких банков в инвестициях и масштабировании.

По данным Ernst & Young, рынок слияний и поглощений в целом стабилизировался после медленного первого квартала 2023 года. опрос руководителей компаний США. По данным EY, ежемесячно заключаются сделки на сумму от 200 до 250 миллиардов долларов.

Поскольку преобладает неопределенность, а инвестиции в технологии все чаще становятся необходимым условием успеха банков, слияния и поглощения могут обеспечить региональным и местным банкам их конкурентное преимущество. Без консолидации, говорит г-н Орынбаев, более мелким банкам будет сложно дожить до конца следующих 12 месяцев.