В соцсетях появились изображения из США длинные очереди в автоматах по продаже билетов. С этих выходных над Атлантикой дует ветер паники после объявления о крахе менее чем за 48 часов банка Кремниевой долины (SVB). Банк больше не мог справляться с массовым снятием средств со своих клиентов, в основном технологических игроков, и его последние попытки собрать свежие деньги не увенчались успехом.
Поэтому 16-й американский банк был закрыт в пятницу американскими властями, что вызвало волну стресса в банковском секторе. Но не только. Многие клиенты, часто управляющие стартапами, которые боялись, что не найдут свои сбережения или инвестиции, поспешили попытаться репатриировать свои средства.
Последовавшая за этим паника по-своему напоминает сцены из Великой депрессии 1929 года, когда клиенты штурмовали банковские кассы, чтобы забрать свои сбережения, но предприниматели лихорадочно пытались перевести свои деньги онлайн. Десятки миллиардов за 24 часа. Это называется «bank run», что можно перевести как «банковская паника или гонка за депозитами». Кошмар банковских учреждений.
«У нас может быть такое явление, даже если банк не обанкротился, именно это произошло и спровоцировало банкротство SVB», — отмечает Ямина Таджеддин-Фурнейрон, доктор Политехнической школы и профессор экономики Университета Лотарингии. И сравнить это явление с нехваткой топлива, которая может затронуть Францию. «Факт веры в это провоцирует событие. Если мы говорим, что такого товара больше не будет, потребители вызывают дефицит тем, что спешат его купить», — поясняет специалист.
«Банк не может вернуть вложенные суммы»
В случае с SVB многие клиенты хотели быстро вывести свои средства. «Его клиенты — в основном стартапы, его область знаний, которые вывели значительные средства. Когда вы вносите 100 долларов, банк их не хранит, а размещает или инвестирует. Таким образом, вложенные деньги доступны не всегда. Чтобы справиться с этим массовым изъятием средств, ему пришлось продать облигации, чтобы вернуть доллары. Но он был продан с убытком (1,8 миллиарда долларов). Вот тут-то и начинается набег на банк, когда вы понимаете, что банк больше не может вернуть размещенную сумму», — объясняет Ямина Таджеддин-Фурнейрон.
Николь Гларос, предприниматель и инвестор, таким образом описала трудный выбор, который встал перед стартапами в четверг и пятницу, между «моральным выбором, оставив свои деньги в SVB и рискуя быть обманутым» и «аморальным выбором, забрать свои деньги», что ставит под угрозу «тысячи стартапов и людей, которых вы никогда не встречали».
Бывший калифорнийский банк гордился тем, что его клиентами были «почти половина» компаний, специализирующихся на технологиях и биотехнологиях. Когда горстка инвесторов забила тревогу, стартапы тут же откликнулись на призыв. «В четверг (…) я внезапно увидел очень откровенные электронные письма, в столицах, от моего совета директоров: НЕМЕДЛЕННО СНИМАЙТЕ СВОИ ДЕНЬГИ! «Об этом сообщил – Клеман Казало, глава стартапа Machinery Partner.
И эксперт для иллюстрации: «Это как когда вы подходите к банкомату и больше не можете снять деньги, потому что билетов больше нет». Там клиенты пытались снять как можно больше, чтобы вернуть свои доллары, опасаясь закрытия банка. Вот почему Американское агентство по гарантированию вкладов взяло под контроль учреждение и создало гарантию, позволяющую вкладчикам снимать свои деньги с понедельника в пределах 250 000 долларов. «Мы гарантировали возмещение этой суммы до этого порога в случае исчезновения СВБ. В данном случае проблема заключается в том, что, поскольку этот банк работает с крупными компаниями, некоторые из них превышают этот порог в 250 000 долларов. Все дело в том, что эти компании выше порога перестают хотеть выводить свои средства», — заключает она. Рискуя разжечь этот порочный круг.
:quality(70):focal(816x616:826x626)/cloudfront-eu-central-1.images.arcpublishing.com/liberation/LVYFDVKUZFAHDOYYMYXUCVCEZE.jpg?resize=150%2C150&ssl=1)