В случае с Silicon Valley Bank многие стартапы начали забирать свои депозиты по совету инвесторов. НОА БЕРГЕР / –
ФОКУС – Банковская паника, пережитая банком Силиконовой долины, показывает, что это явление приобретает совершенно новое измерение с новыми технологиями.
После падения Silicon Valley Bank в последние дни умножились опасения по поводу надежности банковской системы. И со знаменитым риском “бегство из банка“. Этот термин переводится на хороший французский как “банковская паника», заключается в квалификации паники клиентов, как домашних хозяйств, так и предприятий, которые внезапно снимают деньги со своих счетов. Единственная и не менее важная проблема заключается в том, что, несмотря на феноменальные суммы денег, которыми они управляют, банки не могут обеспечить одновременное освобождение всех депозитов своих клиентов, поскольку не имеют необходимой ликвидности.
ПРЯМОЙ ЭФИР – Пенсии: LFI присоединится к вотуму недоверия независимым, объявляет Жан-Люк Меланшон
«Агенты считают, что их банк в опасности, и боятся потерять свои сбережения. Это кризис доверия“, – объясняет Кристиан де Буасье, президент кружка экономистов. По эффекту снежного кома такая ситуация может привести к неплатежеспособности и даже к банкротству.
В случае с банком Силиконовой долины пожар спровоцировал рост процентных ставок. Из-за разворота центральным банком стоимость многих государственных облигаций США, принадлежащих банковскому истеблишменту, резко упала. Столкнувшись с риском нестабильности и по совету хорошо информированных инвесторов, многие начинающие клиенты заведения начали снимать свои депозиты. “SVB попал в замкнутый круг, банку пришлось ликвидировать часть своего портфеля, чтобы погасить депозиты.— говорит экономист и профессор Парижского университета 1 Пантеон-Сорбонна. Но это на сумму ниже первоначальной цены покупки. После этого заведение понесло значительные убытки, а клиенты продолжали снимать свои деньги. У СВБ есть «поэтому не справился с выводом депозитов“, – подчеркивает он.
Читайте такжеБанковский кризис: ваши счета и сберегательные книжки в опасности?
В некотором смысле набеги на банки сродни самоисполняющемуся пророчеству. “Факт предвосхищения кризиса банка вызывает кризис этого банка снятием средств.“, описывает Кристиан де Буасье. В более крупном масштабе, с риском заражения»,у нас может быть системный кризис», особенно если банк называется «слишком большие, чтобы обанкротиться то есть слишком большой, чтобы потерпеть неудачу. В случае с Credit Suisse, который в среду резко упал на фондовом рынке, это «слишком важно, чтобы испытать настоящую неудачупризнается профессор.
Новые технологии повышают риски
«Феномен банковского бегства стар как мир— восклицает Кристиан де Буасье. За всю историю произошло много эпизодов: в 1907 году, во время “банкиры в паникев США или в 1998 году во время экономического кризиса в Аргентине. В 2008 году британский ипотечный кредитор Northern Rock также пережил кратковременный банковский набег, который закончился вливанием ликвидности и гарантией от Банка Англии.
За исключением того, что сегодня вкладчики больше не выстраиваются в очередь перед дистрибьюторами, чтобы забрать свои деньги. “Благодаря Интернету клиенты могут в один клик прийти и снять свои сбережения из банка или обменять их.объясняет Кристиан де Буасье. Наблюдение, которым поделился экономист Джозеф Стиглиц: «Гораздо проще снять все свои деньги и положить их куда-нибудь еще“. Нобелевская премия даже считает, что”новые технологии способствуют бегству из банкови думаю, что “стабильность финансовой системы необходимо переосмыслитьв свете этих изменений.
Для “бегство из банка», «это не займет много времени, может быть достаточно простого неуклюжего заявления…подчеркивает Кристиан де Буасье. “Феномен «бегства из банков» может возникнуть, как только возникнет кризис доверия. Но это не зайдет очень далеко“, однако, успокаивает экономист.
Читайте такжеНациональный банк Швейцарии приходит на помощь Credit Suisse
Риск для Европы?
Что касается стандартов, Старый Континент применяет правила Базеля III для обеспечения безопасности и надзора за банковской системой перед лицом таких рисков. Международное соглашение, заключенное в 2010 году, требует от банков соблюдения коэффициентов ликвидности. В отличие от США, этот европейский регламент распространяется на все банки»,независимо от их размера“, уточняет президент кружка экономистов. Что убрать больше возможных опасностей.
Более того, как и в США, существует второй инструмент: система гарантирования вкладов. В случае дефолта банка клиент получает страховку до 100 000 евро (по сравнению с 250 000 евро через Атлантику). В случае с СВБ «власти заявили, что не учли потолок, что успокоило ситуацию», уточняет Кристиан де Буасье, прежде чем сделать вывод: «В случае кризиса доверия к банку у них достаточно средств, чтобы справиться с этим.“. Что-то, чтобы успокоить вкладчиков.
